Como os vendedores a descoberto perdem dinheiro?
Se o preço cair, você pagará menos para repor as ações e manterá a diferença como lucro.Se o preço das ações subir, custará mais caro recomprar as ações e você terá que encontrar esse dinheiro extra em outro lugar, sofrendo uma perda em sua posição vendida..
Simplificando, uma venda a descoberto envolve a venda de ações que um investidor não possui. Quando um investidor realiza vendas a descoberto, duas coisas podem acontecer. Se o preço das ações cair, o vendedor a descoberto poderá comprá-las pelo preço mais baixo e obter lucro.Se o preço das ações subir, o vendedor a descoberto perderá dinheiro.
Perdas potencialmente ilimitadas: Quando você compra ações (assume uma posição comprada), sua desvantagem é limitada a 100% do dinheiro que você investiu. Mas quando você vende uma ação a descoberto, seu preço pode continuar subindo. Em teoria, isso significanão há limite máximo para o valor que você teria que pagar para substituir as ações emprestadas.
Quando chega a hora de fechar uma posição, um vendedor a descoberto pode ter dificuldade em encontrar ações suficientes para comprar – se muitos outros traders estiverem vendendo a descoberto ou se a ação for pouco negociada. Por outro lado,os vendedores podem ser pegos em um curto ciclo de compressão se o mercado, ou uma ação específica, começar a disparar.
É amplamente aceite que a actividade excessiva de vendas a descoberto pode causar descidas repentinas de preços, o que pode minar a confiança dos investidores, diminuir o valor de mercado das acções de uma empresa e tornar mais difícil para essa empresa angariar capital, expandir-se e criar empregos.
A pessoa que perdeé aquele de quem o vendedor a descoberto recompra as ações, desde que essa pessoa tenha comprado as ações por um preço mais alto.
Não pense que uma oferta baixa lhe renderá muito. Um credor está interessado em garantir o melhor negócio possível esó aceitará uma oferta de venda a descoberto depois de concluir que ela oferece um negócio igual ou melhor do que uma venda de execução hipotecária.
Se as ações que você vendeu a descoberto perderem o valor,você não precisa comprá-los de volta e terá um lucro de 100%. Parabéns! Seu palpite se provou verdadeiro.
A venda a descoberto ajuda as pessoas a gerar lucros, proteger carteiras, beneficiar-se de ações sobrevalorizadas e aumentar a liquidez. Pode serperdas pesadas, dificuldade em sincronizar o mercado e necessidade de uma conta de margem. Estas são as desvantagens comuns das vendas a descoberto.
O ganho potencial para investidores comprados mostra o principal risco para os vendedores a descoberto: as ações podem continuar subindo indefinidamente.Quando você vende uma ação a descoberto, teoricamente existe potencial para perdas ilimitadas. Isso porque a ação pode continuar subindo ao longo do tempo, anulando outros ganhos.
Qual é o maior short squeeze de todos os tempos?
- O que são apertos curtos? ...
- Os maiores apertos curtos de todos os tempos. ...
- 1923: Aperto curto Piggly Wiggly. ...
- 2008: Volkswagen x Porsche. ...
- A grande falha na Herbalife. ...
- 2020: alta do preço das ações da Tesla. ...
- 2021: O aumento do GameStop.
Os vendedores a descoberto estão apostando que o preço das ações que estão vendendo cairá. Se isso acontecer, eles irão recuperá-lo por um preço mais baixo e devolvê-lo ao credor.O lucro do vendedor a descoberto é a diferença de preço entre o momento em que o investidor tomou emprestada a ação e o momento em que a devolveu.
As proibições de vendas a descoberto são frequentemente feitaspara conter a manipulação do mercado. As vendas a descoberto podem exacerbar as quedas do mercado, especialmente durante a turbulência económica. A proibição das vendas a descoberto baseia-se normalmente no contexto regulamentar e económico específico de um país.
- Maçã.
- Palantir.
- Alibaba.
- Verizon.
- Descoberta Inc.
- Saúde Teladoc.
- Tesla. Meta.
Perdas Ilimitadas
Uma ação só pode cair para zero, resultando numa perda de 100% para um investidor comprado, mas não há limite para o quão alto uma ação pode teoricamente subir. Um vendedor a descoberto que não cobriu a sua posição com uma ordem de recompra de stop loss pode sofrer perdas tremendas se o preço das ações subir em vez de cair.
De todas as tácticas legais utilizadas pelos fundos de cobertura e outros participantes no mercado, as vendas a descoberto têm uma das piores reputações. A perceção negativa reflete, em parte, a realidade de que a maioria dos investidores tradicionais não se envolve em vendas a descoberto — e não deveria — pois é potencialmente bastante arriscado.
Venda a descoberto significa vender ações que você emprestou, com o objetivo de comprá-las de volta mais tarde por menos dinheiro. Os traders muitas vezes recorrem às vendas a descoberto como forma de lucrar com as quedas de ações no curto prazo. O grande risco da venda a descoberto é quevocê adivinha errado e o estoque sobe, causando perdas infinitas.
O corretor recebeum valor de juros pelo empréstimo das açõese também recebe uma comissão pela prestação deste serviço. Caso o vendedor a descoberto não consiga (devido a uma falência, por exemplo) devolver as ações que tomou emprestadas, a corretora é responsável pela devolução das ações emprestadas.
O investidorposteriormente comprará o mesmo número do mesmo tipo de títulos para devolvê-los ao credor. Se entretanto o preço tiver caído, o investidor terá obtido um lucro igual à diferença. Por outro lado, se o preço subir, o investidor sofrerá prejuízo.
Como investidor, é importante comparar propriedades semelhantes na área e obter preços comparáveis. Em alguns casos, sabe-se que os bancos aprovam vendas a descoberto com preçosentre cinco e 10 por cento abaixo do mercado, mas isso depende da propriedade e da área.
Quem se beneficia com uma venda a descoberto?
As vendas a descoberto podem ser benéficas paratodas as partes envolvidas. Proporcionam maiores oportunidades de investimento aos compradores e minimizam as repercussões financeiras que tanto os credores como os vendedores enfrentariam se as propriedades fossem executadas.
A crença popular era que os vendedores não poderiam lucrar com uma venda a descoberto. No entanto,na verdade, existem algumas maneiras pelas quais os vendedores podem ser pagos para fazer uma venda a descoberto. Nem todos eles são legais, por isso é importante fazer sua lição de casa.
A venda a descoberto de uma ação ocorre quando um trader toma ações emprestadas de um corretor e as vende imediatamente com a expectativa de que o preço das ações caia logo em seguida. Se isso acontecer, o comerciante podecomprar as ações de volta pelo preço mais baixo, devolvê-las ao corretor e ficar com a diferença, menos quaisquer juros do empréstimo, como lucro.
Embora a exclusão não afete sua propriedade,as ações não podem ter qualquer valor pós-fechamento. Assim, se alguma das ações que você possui for retirada da lista, é melhor vendê-las. Você pode sair do mercado ou vendê-lo para a empresa quando ela anunciar a recompra.
Não. O preço de uma ação não pode ficar negativo, ou seja, cair abaixo de zero. Entãoum investidor não deve dinheiro a ninguém. Eles perderão, no entanto, todo o dinheiro que investiram nas ações se as ações caírem para zero.